LeanVal AM lanciert Aktienfonds mit integrierter Absicherungsstrategie
Die ehemalige Conservative Concept Portfolio Management (CCPM) und nunmehrige LeanVal Asset Management (LVAM) startet den neuen Aktienfonds LeanVal Equity Protect, der ein besonderes Augenmerk auf eine prognosefreie Absicherung legt.
Institutionellen Investoren steht ein neuer Aktienfonds zur Verfügung, der eine Absicherung gegen starke Kurskorrekturen beinhaltet. Der von LeanVal Asset Management (LVAM) lancierte LeanVal Equity Protect (ISIN der I-Tranche: DE000A3D05K6) kombiniert dazu eine fundierte Auswahl attraktiver europäischer Aktien mit einem aktiven Risikomanagement, bestehend aus den seit über 20 Jahren bewährten Optionsstrategien der LVAM (ehemals CCPM). Im Zusammenwirken soll sich ein besseres Rendite-Risiko-Profil ergeben als bei reinen Aktieninvestments üblich. Die Absicherung des Aktienportfolios erfolgt durch einen systematischen, rollierenden Long-Put, der kontinuierlich implementiert wird und das Sicherungslevel wiederkehrend anpasst.
Details zur Strategie
Diese Art der Portfolioabsicherung ist laut LVAM anderen Ansätzen der Risikosteuerung überlegen, aber nicht billig. Daher ergänzt der LeanVal Equity Protect-Fonds das Aktieninvestment und dessen Absicherung noch um einen dritten Baustein: eine aktive Optionskomponente, welche die Absicherungskosten bei mittleren Marktschwankungen refinanzieren soll.
Diese Kombination aus Aktien, Absicherung und unabhängiger Finanzierung in einem Produkt ist kapitaleffizient und bietet daher eine Komplettlösung für das Thema „abgesichertes Aktieninvestment“. Im Idealfall können durch die Finanzierung die langfristigen Absicherungskosten kompensiert werden, womit der sonst übliche negative Effekt auf die langfristige Aktienrendite entfällt.
Das Research für die systematische Aktienauswahl aus dem Universum des Stoxx Europe 600 liefert die LeanVal Research GmbH. Dort erfolgt ein Bottom-Up-Screening mit Hilfe der hauseigenen Research-Plattform. Die Analyse beruht auf branchenspezifischen Bewertungsverfahren. Etwa 60 Kennzahlen pro Aktie dienen als Grundlage der Aktienselektion. „Der Multifaktoransatz der LeanVal Research nutzt eine Gleichgewichtung der fünf Faktoren Value, Quality, Stability, Growth und Momentum, um langfristig eine stabile Aktienselektion in unterschiedlichen Marktphasen zu liefern“, so Artur Kampik, Managing Partner von LeanVal Research.
In Summe entsteht laut LVAM eine "komfortable Lösung" für Anleger, die an der Performance einer europäischen Multifaktor-Aktienselektion partizipieren wollen, bei zugleich prognosefreier Absicherung, um so auch in Krisenzeiten robust aufgestellt zu sein.
Skin in the Game
Die LeanVal Asset Management ist selbst mit eigenem Geld in all ihren Fonds investiert, so auch beim LeanVal Equity Protect. Damit stellt das Unternehmen die Interessengleichheit des Fondsmanagements mit seinen Anlegern sicher. „Gemeinsam mit den Investoren meistern wir die aktuellen Herausforderungen bei der Kapitalanlage. Als Anbieter von Alternativen abseits von reinen Aktien- oder Rentenanlagen leisten wir unseren Beitrag und helfen mit unseren Lösungen, die Ziele unserer Kunden zu erreichen“, so Thomas Wiegelmann, Vorstand von LeanVal Asset Management. (aa)
