Institutional Money, Ausgabe 4 | 2023

Eine Invesco-Umfrage unter 130 Großanlegern, die zusammen ein Anlagevermögen von rund 23 Bil- lionen US-Dollar verwalten, zeigt, dass die KI-Revolution längst be- gonnen hat und offenbar weiter an Dynamik gewinnt. Immerhin die Hälfte der im Rahmen der „In- vesco Global Systematic Investing Study“befragten systematischen In- vestoren nutzt bereits künstliche Intelligenz im Investmentprozess. Die Mehrheit der Befragten (62%) geht davon aus, dass KI in zehn Jahren genauso wichtig sein wird wie tradi- tionelle Investmentanalysen; 13 Prozent glau- ben sogar, dass KI-Tools noch wichtiger sein werden. KI-Tools werden zum Beispiel ver- wendet, um das Marktumfeld besser zu ver- stehen und makroökonomische Wendepunk- te zu erkennen. Schon 46 Prozent nutzen KI, um Muster im Markt- verhalten zu erkennen, und 38 Pro- zent verwenden die neuen Tech- nologien für die Portfolioalloka- tion und das Risikomanagement. Dabei schätzen die Investoren ins- besondere die Fähigkeit von KI, menschliche Voreingenommen- heit abzuschwächen und unerwar- tete Entwicklungen vorherzusagen. Für Institutionelle sind genaue und zeitnahe Einblicke (78%) der größte Vorteil von KI-Tools, gefolgt von einem verbesserten Risikomanagement (74%) und einer erhöhten Effizienz und Au- tomatisierung (68%). Die größten Sorgen betreffen die Komplexität der Modelle (78%) sowie die Datenqualität und -vollständigkeit (51%). INFO: www.invesco.com GOLDMAN SACHS, BAE SYSTEMS Prestigeträchtiges Milliarden-Mandat Die Pensionskassengelder von BAE Systems in Höhe von rund 28 Milliarden Euro wer- den nicht mehr intern, sondern aufgrund eine Outsourcing-Ent- scheidung zukünftig extern von Goldman Sachs Asset Manage- ment verwaltet. Das bislang bei BAE Sys- tems beschäftigte In- vestment-Management- Team wechselt zu Goldman Sachs AM und wird dort die Pensionskassengelder weiter betreuen. Der Wechsel soll noch im laufenden Kalenderjahr vollzogen werden. INFO: www.gsam.com KZVK Kirchenkasse setzt konsequenten Schritt Die Kirchliche Zusatzversorgungskasse des Verbandes der Diözesen Deutschlands (KZVK), die bereits seit 2008 ethisch-nach- haltige Aspekte in der Kapitalanlage berück- sichtigt, hat vor Kur- zem zusätzlich die „Principles for Respon- sible Investment“ (PRI) unterzeichnet. Mit dem Beitritt zu der internationalen In- vestoreninitiative PRI wird sich die KZVK an deren sechs Prinzipien für verantwortliches In- vestieren orientieren.Damit setzen die Kölner laut Finanzvorstand Dr. Oliver Lang als glo- baler Investor den nächsten konsequenten Schritt, um sich einer internationalen Initia- tive anzuschließen und damit die ethisch- nachhaltige Kapitalanlage in der KZVK trans- parent zu machen und weiterzuentwickeln. INFO: www.kzvk.de UNION INVESTMENT An der Energiewende mitverdienen Institutionelle können über den neuen Roh- stofffonds UniInstitutional Commodities Select an der Wertentwicklung jener Rohstof- fe partizipieren, die für eine nachhaltige Trans- formation der Wirt- schaft und die Energie- wende besonders rele- vant sind. Das breit diversifi- zierte Anlageuniver- sum umfasst Industrie- und Edelmetalle, CO 2 - Emissionszertifikate so- wie alternative Ener- gien und neue alterna- tive Rohstoffe – wie nachwachsenden Zellstoff, recycelten Stahl und Bioethanol. Keine Aufnahme finden Öl, Uran, Kobalt oder Agrarrohstoffe. Benchmark des UCITS-Fonds ist der Solactive Commo- dities Select Index, die Performance kommt über einen Swap, und zwar auf einen Basket- index aus ETCs. INFO: www.union-investment.de ODEY ASSET MANAGEMENT Tiefer Fall einer Hedgefondslegende Nachdem der frühere Hedgefondsstar und Firmengründer Crispin Odey bereits im Sommer aus seinem eigenen Unter- nehmen verbannt wurde, wird nun- mehr die gesamte Organisation ein- schließlich seiner Tochtergesellschaf- ten Brook Asset Management und Odey Wealth ge- schlossen. Die frü- heren Odey-Fonds- manager und die von ihnen gema- nagten Portfolios sind zu neuen Vermö- gensverwaltern gewechselt oder geschlos- sen worden. Der Grund für diese Ent- scheidung: Crispin Odey wurde vor einigen Monaten von mehr als einem Dutzend Frauen vorgeworfen, sie sexuell belästigt oder missbraucht zu haben. INFO: www.odey.com INVESCO KI-Revolution gewinnt an Schwung Dr. Oliver Lang, KZVK: „Als globaler Investor ist es ein konsequenter Schritt, sich einer inter- nationalen Initiative anzuschließen.“ David Solomon, Gold- man Sachs: „Wir sind stolz darauf, mit BAE Systems zusammen- zuarbeiten, um diese Lösung zu realisieren.“ Bernhard Langer, Invesco: „Künstliche Intelligenz wird das Portfoliomanagement in den kommenden Jahren grundlegend verändern.“ Michael Müller, Union Investment: „Schlüssel- rohstoffe für die wirt- schaftliche Transfor- mation sind knapp und bieten erhebliches Performancepotenzial.“ Crispin Odey, Odey Asset Management, verlor nicht nur seinen Job, sondern auch seine Firma. 16 N o . 4/2023 | institutional-money.com NACHRICHTEN & KÖPFE FOTO: © JOHANNES VOGT, HOLLIE ADAMS | BLOOMBERG FINANCE LP, UNION INVESTMENT, BRYAN VAN DER BEEK | BLOOMBERG FINANCE LP, MARTIN JOPPEN