Institutional Money, Ausgabe 4 | 2022

D ie Ressourcen unserer Erde sind endlich, das zeigt sich besonders gravierend im Bereich Ernährung. Hier stehen wir vor einer existenziellen Herausforderung: Die Zahl der Menschen steigt, und die verfügbare Agrarfläche nimmt ab. Mehr als ein Drittel aller landwirt- schaftlichen Flächen gilt bereits als degradiert, die Böden sind also ausgelaugt. Bei wachsen- der Weltbevölkerung muss somit auf weniger Fläche besser produziert und bereits ausgelaugte Flächen müssen wieder aufgewertet werden. Ein weiteres Problem ist der Klimawandel, der immer deutlicher spürbar wird: Die Landwirt- schaft gilt als einer der größten Treibhausgas- emittenten und trägt erheblich zum Klimawan- del und zum Verlust von Biodiversität bei. Eine grüne Wende in der Landwirtschaft bietet also wichtige Stellschrauben: So wirkt sich eine langfristig nachhaltige Agrarwirtschaft positiv auf das Klima aus, hinterlässt keine ausgelaugten Böden und schützt gleichzeitig die Biodiversität. Grüne Transformation Diese Transformation braucht Zeit – und finanziel- le Unterstützung. Neben staatlicher Förderung werden massive Investitionen von privater Hand benötigt, die im Gegenzug eine attraktive Verzin- sung des eingesetzten Kapitals erwartet. So macht die BayernInvest nun gemeinsam mit der 12Tree/RRG-Gruppe den Markt der regene- rativen Landwirtschaft institutionellen Investoren zugänglich. Mit dem BayernInvest Impact Oppor- tunities Fund können sich professionelle und semiprofessionelle Anleger an klimarelevanten und zugleich profitversprechenden Agrarprojekten beteiligen. Der Fonds steht im Einklang mit dem European Green Deal. „Unser Fonds investiert über Betriebsgesellschaften in regenerative Land- wirtschaftsprojekte und Vermögenswerte im euro- päischen Mittelmeerraum“, erklärt Philipp Plate, Geschäftsleiter BayernInvest Luxembourg S.A. Begleitet werden die geplanten zehn bis zwölf Projekte des BayernInvest Impact Opportunities Fund durch die 12Tree/RRG-Gruppe, „die über umfassende Erfahrung im Betrieb von land- und agroforstwirtschaftlichen Projekten durch Exper- tenteams vor Ort verfügt“, sagt Plate. Die 12Tree/RRG-Gruppe sorgt mit ihrer Expertise dafür, dass der „herkömmliche“ Agrarbetrieb in eine moderne landwirtschaftliche Company mit regenerativen Praktiken transformiert wird. Ein Ziel: „Es soll ein biodiverses System gewählt werden, das möglichst viel organische Materie in den Boden einbringt und möglichst ohne Kunst- dünger und Pestizide auskommt“, sagt Richard Focken, Gründer und CEO von 12Tree. „Dies bedeutet am Anfang eine höhere Komplexität, aber langfristig führt es zur Absicherung und zu dauerhaften Erträgen aus stetig besser wer- denden Böden.“ Der Fonds avisiert ein Zielvolumen von 300 bis 500 Millionen Euro. Neben Chancen auf stabile Ernten und steigende Landwerte durch regenera- tive Anbaumethoden können sich Erträge aus dem Verkauf von CO 2 -Zertifikaten oder Preis- prämien aus dem Verkauf von klimaneutralen Produkten positiv auf die Rendite auswirken. „Bereits jetzt gehen Lebensmittelkonzerne dazu über, für Emissionen in der eigenen Wertschöp- fungskette Verantwortung zu übernehmen, Emis- sionen zu reduzieren oder wenigstens zu kom- pensieren“, weiß Plate. Im Hinblick auf die Diversifikation im Portfolio bietet sich ein landwirtschaftliches Investment ohnehin strategisch an, da keine direkte Korrela- tion mit den Renten- und Aktienmärkten besteht. Angesichts der aktuellen Turbulenzen an den Finanzmärkten kann dies für viele professionelle Anleger sicher ein nachhaltiges Investitions- argument sein. Fondsdaten BayernInvest Impact Opportunities Angestrebte laufende Ausschüttung: 3–4 % p.a. Portfolio Manager / AIFM/KVG: BayernInvest Luxembourg S.A. Anlageberater: 12Tree/RRG-Gruppe Ziel-Assets: ca. 10–12 Projekte (Agroforstwirtschaft) Fondslaufzeit: Laufzeit 12 Jahre nach Closing Rechtsform: SICAV-RAIF, SCSp ESG-Kriterien: als Artikel-9-Fonds gemäß Offenlegungs-VO/SFDR vorgesehen Stand: 25. 10. 2022 PARTNER-PORTRÄT Kontakt BayernInvest Luxembourg S.A. 6B, rue Gabriel Lippmann L-5365 Munsbach Tel.: +352/28 26 24-0 Fax: +352/28 26 24-99 E-Mail: info@bayerninvest.lu Internet: bayerninvest.lu Wirtschaften mit Weitblick Wer Klimawandel und globale Lebensmittelknappheit im Blick hat, kommt an regenerativer Landwirtschaft nicht vorbei. Institutionelle Anleger können nun in diese Transformation in der Agrarbranche investieren. Philipp Plate Geschäftsleiter BayernInvest Luxembourg S.A. Firmenporträt Als Asset Manager und deutscher ESG-Spezialist bietet die BayernInvest maßgeschneiderte Anlage- und Risiko- managementkonzepte, eine professionelle Fondsverwal- tung sowie ein marktführendes Nachhaltigkeitsreporting. Über die Alternative-Investment-Plattform der Bayern- Invest Luxembourg S.A. werden auch komplexe Anlage- strategien im Bereich der alternativen Anlageklassen umgesetzt. Mit einem verwalteten Volumen von knapp 100 Milliarden Euro und als 100-prozentige Tochter der BayernLB ist die BayernInvest regional verwurzelt mit dem Blick auf das internationale Marktgeschehen. Wir machen Nachhaltigkeit profitabel. Und Profitabilität nachhaltig. DiesesDokument isteineMarketingmitteilung. EswurdevonderBayernInvestKapitalverwaltungsgesellschaftmbHnachbestemWissenundGewissenerstelltunddientausschließlich Informationszwecken. Dem Dokument liegen die Informationen mit dem Stand zum Zeitpunkt seiner Erstellung zugrunde.Die BayernInvest übernimmt keine Gewähr für dieVollständigkeit und Richtigkeit derAngaben. DieAngaben beinhalten oder ersetzen weder eine rechtliche noch eine steuerliche Beratung und stellen keine Kaufempfehlung oder einAngebot zum Kauf vonAnteilen dar.Die geäußertenAnsichten können je nach Markt- und anderen Bedingungen jederzeitVeränderungen unterliegen.Die Rendite und derWert der zugrunde liegendenAnlagen unterliegen Schwankungen und können zu einem vollständigenVerlust des eingesetzten Kapitals führen.DieWertentwicklung des Fonds unterliegt der Besteuerung auf Ebene desAnlegers, ist von der persönlichen steuerlichen Situation desAnlegers abhängig und kann sich in der Zukunft ändern. BAYERNINVEST IMPACT OPPORTUNITIES FUND ANZEIGE FOTO: © TOBIAS HASE | BAYERNINVEST